النفط يرتفع بعد اتفاق مبدئي حول سقف الديون

ارتفعت أسعار النفط أمس الاثنين بعد أن توصل زعماء الولايات المتحدة إلى اتفاق مبدئي لسقف الديون، ربما لتفادي تعثر أكبر اقتصاد في العالم ومستهلك للنفط، رغم أن المخاوف بشأن زيادة أسعار الفائدة حدت المكاسب.
وارتفعت العقود الآجلة لخام برنت 45 سنتا أو 0.6 بالمئة إلى 77.40 دولارا للبرميل، بينما سجل خام غرب تكساس الوسيط الأميركي 73.2 دولارا للبرميل، بارتفاع 53 سنتا أو 0,7 بالمئة. ومن المتوقع أن تهدأ التجارة يوم الاثنين بسبب عطلات المملكة المتحدة والولايات المتحدة.
وتوصل الرئيس الأميركي جو بايدن ورئيس مجلس النواب كيفين مكارثي يوم السبت لاتفاق من حيث المبدأ لتعليق سقف الدين البالغ 31.4 تريليون دولار والحد من الإنفاق الحكومي للعامين المقبلين. وأعرب الزعيمان عن ثقتهما يوم الأحد في أن أعضاء الحزبين الديموقراطي والجمهوري سيصوتون لدعم الاتفاق.
وأدى الوصول إلى الصفقة والاقتراب من تجنب التخلف عن سداد ديون الولايات المتحدة إلى تجديد شهية المستثمرين للأصول ذات المخاطر العالية مثل السلع.
وقال محللون إن الصفقة المؤقتة خففت الضغوط عن الأسواق، وقالت تينا تنغ، المحللة في سي ام سي ماركيت: "قدمت صفقة الديون المؤقتة انتعاشًا في الأصول الخطرة، بما في ذلك النفط الخام". وقالت تنغ إن الانتعاش الاقتصادي الوعر في الصين يلقي بثقله على أسواق النفط.
من جهتها قالت فاندانا هاري، مؤسسة فاندا إنسايتس لتحليل سوق النفط: "يمكننا أن نشهد المزيد من المكاسب مع بدء انتعاش في الأسواق المالية الأوسع عندما تعود الولايات المتحدة من عطلة نهاية الأسبوع الطويلة ليوم الذكرى".
وفي الأسبوع الماضي، ارتفع برنت وغرب تكساس الوسيط بأكثر من 1 % للأسبوع الثاني. وارتفعت الأسعار، حيث أظهرت محادثات سقف الديون الأميركية تقدمًا وبعد أن حذر وزير الطاقة السعودي الأمير عبدالعزيز بن سلمان البائعين على المكشوف من المراهنة على أن أسعار النفط ستنخفض "للحذر" من الألم.
ونُظر لهذا التحذير على أنه إشارة إلى أن منظمة البلدان المصدرة للبترول (أوبك) وحلفاء من بينهم روسيا، المعروفة باسم أوبك +، قد يخفضون الإنتاج أكثر عندما يجتمعون في الرابع من يونيو. ومع ذلك، تشير تصريحات مسؤولين ومصادر نفطية روسية، بما في ذلك نائب رئيس الوزراء ألكسندر نوفاك، إلى أن ثالث أكبر منتج للنفط في العالم يميل نحو ترك الإنتاج دون تغيير.
ويرى المحللون أن زيادة أسعار النفط من صفقة الديون قصيرة الأجل. وقال توني سيكامور المحلل في أي جي ومقره سيدني إن استدامة الارتفاع مشكوك فيها لأن هناك فرصة أكبر لأن يرفع مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأميركي أسعار الفائدة في يونيو بعد أن ارتفع مقياس التضخم المفضل لديهم أكثر من المتوقع لشهر أبريل. وأضاف أن "الأسعار الأميركية المرتفعة هي رياح معاكسة للطلب على النفط الخام".
وسيراقب المستثمرون بيانات التصنيع والخدمات في الصين، أكبر مستورد للنفط في العالم، هذا الأسبوع بالإضافة إلى بيانات الرواتب غير الزراعية الأميركية يوم الجمعة بحثًا عن إشارات بشأن النمو الاقتصادي والطلب على النفط. وقد يتباطأ نمو إنتاج النفط المستقبلي في الولايات المتحدة، أكبر منتج في العالم، مع قيام شركات الطاقة بقطع منصات الحفر للأسبوع الرابع. وقالت شركة خدمات الطاقة بيكر هيوز في تقريرها الأسبوعي يوم الجمعة إن عدد منصات النفط العاملة انخفض بمقدار خمسة إلى 570 الأسبوع الماضي إلى أدنى مستوى له منذ مايو 2022.
وقال نائب رئيس الوزراء الروسي والمفاوض الرئيس في أوبك + ألكسندر نوفاك في 25 مايو إنه لا يتوقع أن تتخذ المجموعة أي قرارات جديدة في اجتماعها المقبل المقرر عقده في 4 يونيو. وقال نوفاك "لا أعتقد أنه ستكون هناك أي خطوات جديدة، لأنه قبل شهر واحد فقط تم اتخاذ قرارات لبعض الدول بإجراء تخفيضات طوعية في إنتاج النفط، بسبب حقيقة أننا رأينا بطء وتيرة التعافي الاقتصادي العالمي". في مقابلة بثتها قناة روسيا 24 التلفزيونية.
في وقت سابق من هذا العام، فرضت روسيا خفضًا طوعيًا قدره 500 ألف برميل يوميًا اعتبارًا من مارس بعد أن دخلت عقوبات الاتحاد الأوروبي على واردات معظم النفط الروسي وسقوف أسعار مجموعة السبع حيز التنفيذ.
واعتبارًا من مايو، تعهد بعض المنتجين الآخرين، بما في ذلك المملكة العربية السعودية والعراق والإمارات العربية المتحدة، بتخفيضات طوعية إضافية، بإجمالي إجمالي 1.66 مليون برميل في اليوم حتى نهاية عام 2023. وتأتي هذه التخفيضات بالإضافة إلى خفض قدره 2 مليون برميل في اليوم يتقاسمه جميع أعضاء أوبك + في نوفمبر.
وقال نوفاك إنه يتوقع ارتفاع أسعار النفط. وقال "أعتقد أن السعر سيكون أعلى قليلا من 80 دولارا للبرميل وآمل أن يستمر الطلب في الصيف في النمو ويجب أن يكون لخفض الإنتاج الذي تطبقه العديد من الدول اليوم تأثير أيضًا.
وقامت شركة بلاتس، وهي جزء من ستاندرد آند بورز جلوبال، بتقييم سعر خام برنت المؤرخ عند 77.59 دولارًا للبرميل في 24 مايو. ومع ذلك، يتم تداول النفط الروسي على انخفاض كبير. وتم تقييم خام الأورال الخام الرئيس لديها بخصم قدره 25.35 دولارًا للبرميل مقابل خام برنت بتاريخ 24 مايو.
ويجري تداول النفط الروسي بتخفيضات كبيرة منذ غزو روسيا لأوكرانيا في فبراير 2022، مما أدى إلى فرض عقوبات على قطاعي الطاقة والمال. وقال نوفاك إن دور أوبك + هو تحقيق التوازن في السوق لصالح المنتجين والمستهلكين وليس تضخيم الأسعار.
وقالت انفيستنق دوت كوم، ارتفعت أسعار النفط في التعاملات الآسيوية يوم الاثنين، حيث قال المشرعون الأميركيون إنهم توصلوا إلى اتفاق مؤقت لرفع سقف الديون، مع التركيز الآن على البيانات الصينية الرئيسة هذا الأسبوع لإشارات بشأن أكبر مستورد للنفط في العالم.
وقال كبار المشرعين الديمقراطيين والجمهوريين خلال عطلة نهاية الأسبوع إنهم توصلوا إلى اتفاق مبدئي بشأن الميزانية لتجنب تعثر محتمل في سداد الديون، وهو ما قد يكون له عواقب وخيمة على الاقتصاد العالمي.
ومن المقرر الآن أن يتم التصويت على الصفقة في الكونغرس قبل تمريرها إلى قانون. لكن بعض أعضاء مجلس النواب أعربوا عن استيائهم من الصفقة وهددوا بعرقلتها. ومع ذلك، فإن الصفقة تساعد في تخفيف بعض المخاوف بشأن تخلف الولايات المتحدة الوشيك عن السداد، بعد أسابيع من المفاوضات المكثفة التي أبقت أسواق النفط في حالة تأهب. ويرتبط احتمال التخلف عن السداد بمخاوف من أن يؤدي تدهور الأوضاع الاقتصادية إلى تآكل الطلب على النفط هذا العام.
كان النفط مدعومًا أيضًا باحتمالية زيادة الطلب على الوقود في الولايات المتحدة بفضل عطلة نهاية الأسبوع في يوم الذكرى، والتي عادة ما تبشر ببدء موسم الصيف الكثيف السفر.
وينصب التركيز هذا الأسبوع الآن على قراءات رئيسة لأنشطة التصنيع والخدمات من الصين، والتي من المتوقع أن تلقي مزيدًا من الضوء على انتعاش أكبر مستورد للنفط في العالم. وكانت علامات التباطؤ في الطلب على الخام الصيني قد هزت أسواق النفط حتى مايو، مما جعلها في طريقها للشهر الخامس على التوالي من الخسائر.
وظلت أسواق النفط الخام في حالة تأهب بسبب قوة الدولار، والتي استقرت بالقرب من أعلى مستوى في شهرين مقابل سلة من العملات يوم الاثنين. ومع قراءات أقوى من المتوقع لمؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي -مقياس التضخم المفضل للاحتياطي الفيدرالي- شهدت الأسواق البدء في تسعير المزيد من رفع أسعار الفائدة من قبل البنك المركزي في يونيو، مما يدعم الدولار.
وعادة ما تؤدي قوة الدولار إلى إعاقة الطلب على النفط الخام من خلال جعل النفط أكثر تكلفة بالنسبة للمشترين الدوليين. وأدى هذا الاتجاه إلى الحد من أي مكاسب كبيرة في أسعار النفط الخام خلال الشهر الماضي.
وتظهر أسعار العقود الآجلة للصندوق الفيدرالي أن الأسواق تستعد الآن لفرصة تقارب 65 % وأن يرفع بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في الشهر المقبل. هذا، إلى جانب سلسلة من التعليقات المتشددة من مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي، ينذر بظروف نقدية أكثر صرامة في الولايات المتحدة، وهو أمر سلبي للنشاط الاقتصادي.
ولا تزال أسعار النفط تتداول على انخفاض بنحو 5 % لهذا العام، وسط مخاوف من تدهور الأوضاع الاقتصادية وتراجع الطلب على النفط في وقت لاحق من هذا العام.