«متداولو النفط» يعاودون للتركيز على مخاوف الطلب وتباطؤ الاقتصاد العالمي

عاود متداولو النفط التركيز على المخاوف بشأن الطلب في ضوء عدم وجود تصعيد فوري في الشرق الأوسط وعدم تأثر السوق بنتائج اجتماع أوبك+ والذي أبقى على سياسة الإنتاج الحالية دون تغيير، مما أدى إلى انخفاض أسعار النفط في ختام تداولات الأسبوع الماضي التي أغلقت عند أقل من 77 دولارا للبرميل لخام برنت، وعند أقل من 73 دولارا لخام غرب تكساس الوسيط.
وحقق النفط الخسارة الأسبوعية الرابعة الأسبوع الماضي مع تزايد مخاوف النمو. وأظهر إصدار رواتب القطاع غير الزراعي الأمريكي يوم الجمعة أن الاقتصاد خلق 114000 وظيفة جديدة الشهر الماضي، وهو أدنى مستوى منذ يناير 2021، بانخفاض عن 179000 وظيفة معدلة في يونيو، بينما ارتفع معدل البطالة إلى 4.3٪، أعلى من 4.1٪ المتوقعة.
وغذت البيانات المخاوف من تباطؤ اقتصادي عالمي يهدد الطلب على النفط وسط مخاوف حديثة بشأن تباطؤ النمو لفترة أطول في الصين. وتأتي مخاوف الطلب مع عودة المخاوف بشأن زيادة العرض من خارج أوبك إلى دائرة الضوء.
ومن المتوقع أن يزيد إنتاج الخام الأمريكي بمقدار 500 ألف برميل يوميًا في العام الحالي، مما يمثل خطوة إلى أسفل في الوتيرة من مليون برميل يوميًا في العام الماضي، لكنه لا يزال يمثل 60٪ من نمو الإنتاج خارج أوبك، وفقًا لتقديرات جولدمان ساكس في وقت سابق من هذا الأسبوع.
وتمسكت أوبك+ بسياسة النفط الحالية تمشيا مع التوقعات، إذ أبقى اجتماع وزراء أوبك+ عبر الإنترنت في الأول من أغسطس السياسة الحالية للمجموعة النفطية دون تغيير، وأكد الأعضاء المشاركون عزمهم على البدء في فك الطبقة الثالثة من تخفيضات الإنتاج الطوعية اعتبارًا من أكتوبر 2024.
وفي التطورات، وفي منافسة مع استحواذ شركة فيتول على مصفاة ساراس السردينية، وافقت شركة ترافيجورا العالمية لتجارة الطاقة على شراء مصفاة فو سور مير التابعة لشركة إكسون موبيل والتي تبلغ طاقتها 140 ألف برميل يوميًا والمحطات المجاورة في تولوز وفيليت، في كونسورتيوم مع شركة إنتارا.
وتواجه عملية استحواذ شركة النفط الأمريكية العملاقة شيفرون بقيمة 53 مليار دولار على شركة هيس إنرجي تأخيرات طويلة حيث لن تتم لجنة التحكيم التي من المقرر أن تستمع إلى مطالبة إكسون موبيل بحق هيس في كتلة ستابروك في غيانا قبل مايو 2025.
وتتطلع شركة بي بي إلى التوسع السريع في شمال العراق، إذ وقعت الحكومة العراقية اتفاقية أولية مع شركة الطاقة البريطانية العملاقة بي بي لتطوير أربعة حقول نفط وغاز في منطقة كركوك الشمالية، بعد 11 عامًا من توقيع الجانبين على خطاب نوايا بشأن هذه الأصول فقط ليتم تعطيلها بالكامل من قبل تنظيم داعش.
وقدمت مجموعة من أعضاء مجلس الشيوخ الأمريكيين من الحزبين مشروع قانون من شأنه منع مصنعي الألواح الكهروضوئية الصينيين من المطالبة بإعانات لمصانعهم الأمريكية بموجب قانون خفض التضخم التاريخي لعام 2022 لإدارة بايدن. ووافقت شركة فيتول العالمية للتجارة على الاستحواذ على شركة نوبل ريسورسز تريدينج، وهي شركة تجارية مقرها هونغ كونغ، مقابل 209 ملايين دولار، لتوسيع نطاق تعرضها للفحم حيث تتاجر نوبل 35 مليون طن من الفحم الحراري سنويًا كما أنها نشطة في الفحم والفحم المعدني.
وتتوقع إدارة قناة بنما زيادة عدد فتحات العبور اليومية إلى 36 من 34 حاليًا في سبتمبر حيث أدى وصول موسم الأمطار المبكر إلى رفع مستويات المياه في بحيرة جاتون، والتغلب على القيود التي فرضها الجفاف في عام 2023.
وأبلغت شركة النفط الحكومية الكولومبية إيكوبترول، شركة أوكسيدنتال بتروليوم الأمريكية المنتجة للنفط الصخري أنها لن تختار شراء حصة 30٪ في كراون روك مقابل 3.6 مليارات دولار، مما يقوض الآمال في إمكانية مشاركة استثمار أوكسي البالغ 12 مليار دولار.
وأعلنت شركة ألبمارل الأمريكية لإنتاج الليثيوم، أكبر شركة ليثيوم في العالم من حيث الإنتاج، أنها ستخفض التكاليف في جميع أنحاء الشركة للمرة الثانية في عام 2024 بالفعل، لكنها استعرضت المستثمرين بأن كل شيء باستثناء أرباحها سيتم كبحه.
ووجدت دراسة جديدة أصدرها اتحاد مشترك أن انبعاثات الميثان في أكثر من 12 حوضًا للنفط والغاز في الولايات المتحدة كانت في المتوسط أعلى بأربع مرات (7.5 ملايين طن سنويًا لكل حوض) من تقديرات وكالة حماية البيئة.
وتضطر محطات الطاقة النووية الفرنسية إلى تقليل توليد الطاقة، وأبرزها محطة جولف إيك في جنوب فرنسا التي خفضت الإنتاج بمقدار 1 جيجاوات، حيث بدأت درجات حرارة الأنهار في نهر جارون وأماكن أخرى تتجاوز حد 28 درجة مئوية (82 فهرنهايت).
وانخفضت واردات النفط الآسيوية إلى أدنى مستوى لها في عامين بسبب ضعف الشراء من كبار المستخدمين. وانخفضت واردات آسيا من النفط الخام إلى أدنى مستوى لها في عامين في يوليو، مدفوعة بضعف الطلب في الصين والهند.
وانخفضت واردات الخام في أهم منطقة لشراء النفط في العالم، آسيا، إلى أدنى مستوى لها في عامين في يوليو وسط ضعف الطلب في أكبر المشترين الإقليميين - الصين والهند. في حين يمكن أن يُعزى تباطؤ الواردات في الهند، ثالث أكبر مستورد للخام في العالم، إلى الموسمية وانخفاض الطلب في موسم الرياح الموسمية، فقد خيب الاستهلاك الصيني آمال المتفائلين في سوق النفط حتى الآن هذا العام وأثار قلق السوق بشأن الطلب في النصف الثاني وسط ضعف الاقتصاد وأزمة العقارات المستمرة والطلب الفاتر على الوقود.
وفي يوليو، انخفضت واردات آسيا من النفط الخام إلى أدنى مستوى لها على أساس يومي منذ يوليو 2022. وتقدر إجمالي وصولات الخام في المنطقة بنحو 24.88 مليون برميل يوميًا الشهر الماضي، بانخفاض 6.1٪ مقارنة بشهر يونيو.
وأظهرت البيانات أن واردات النفط الخام حتى الآن هذا العام سجلت انخفاضًا مقارنة بنفس الفترة من عام 2023 - بمعدل 26.78 مليون برميل يوميًا من يناير إلى يوليو، وانخفضت واردات النفط الآسيوية بمقدار 340 ألف برميل يوميًا مقارنة بالأشهر السبعة الأولى من العام الماضي.
وتتجه واردات النفط الخام الصينية إلى الانخفاض بنسبة 2.1٪، أو 240 ألف برميل يوميًا، من يناير إلى يوليو مقارنة بالعام السابق إذا أظهرت البيانات الرسمية لشهر يوليو - التي تصدر الأسبوع المقبل - أرقام واردات قريبة من تقديرات إل اس إي جي لأبحاث النفط، البالغة 10.53 ملايين برميل يوميًا فقط لواردات يوليو.
وكان الطلب الأضعف الواضح وتباطؤ الواردات في الصين من أكبر العوامل التي أثرت على أسعار النفط في الأشهر الأخيرة، وغالبًا ما طغت على التوترات في الشرق الأوسط وانخفاض مخزونات الخام التجارية في الولايات المتحدة مؤخرًا.
وأظهرت أحدث البيانات الرسمية أن واردات الصين من النفط الخام انخفضت بنسبة 11٪ في يونيو من أعلى مستوى لها في نفس الشهر من عام 2023 وسط ضعف الطلب على الوقود وانخفاض معدلات التشغيل في المصافي المستقلة. وفي النصف الأول من عام 2024، انخفضت أيضًا وصولات الخام بنسبة 2.3٪ مقارنة بالنصف الأول من العام الماضي، وفقًا لبيانات من الإدارة العامة للجمارك في الصين.
وأثقلت أزمة العقارات في الصين والطلب الأضعف من المتوقع على الوقود على هوامش التكرير في الأشهر الأخيرة، مما دفع المصافي الصينية المستقلة إلى خفض إنتاج الخام. وانخفض إنتاج المصافي في أكبر مستورد للنفط الخام في العالم بنسبة 3.7٪ في يونيو مقارنة بنفس الشهر من العام الماضي ووصل إلى أدنى مستوى له حتى الآن هذا العام.
ومن المرجح أن يكون الطلب الصيني الواضح على النفط قد انخفض بنسبة 8.1% على أساس سنوي إلى نحو 13.7 مليون برميل يوميا في يونيو. وعلاوة على ذلك، بلغ نمو الناتج المحلي الإجمالي في الصين 4.7% في الربع الثاني، وهو أقل من التوقعات التي بلغت 5.1%.