الأسهم السعودية تتجاهل ارتفاعات الأسواق الأمريكية وتفقد 0.5% في فبراير

تجاهلت الأسهم السعودية ارتفاعات الأسواق الأمريكية وفقدت 0.5% في فبراير، ولم تتأثر السوق بالارتفاعات التي حظي بها مؤشر داو جونز مسجلاً أعلى مستوى له في خمس سنوات، إلا أنها استجابت له في حالة الهبوط. وأظهرت المحصلة النهائية لإجمالي تداولات الأسبوع تراجعاً ب36 نقطة بنسبة 0.5%، وارتفعت وتيرة التراجعات الشهرية إلى 46 نقطة بنسبة 0.65% لشهر فبراير مقارنة مع ارتفاعات 242 نقطة بنسبة 3.5% في يناير.
ونجحت ثلاثة قطاعات من أصل 15 في الإغلاق على ارتفاع، وهي: الاتصالات بنسبة 0.4%، المصارف 0.2%، والإعلام والنشر 0.1%، في حين تصدر النقل قائمة القطاعات الخاسرة بنسبة 2.1%، الاستثمار المتعدد 1.8%. وارتفعت نسبة السيولة الأسبوعية المتداولة لقطاع التأمين إلى 23.7%، الإسمنت 17.7%، البتروكيماويات 11.4%، بعد أن بلغت 13.7% في الأسبوع السابق له. وشهدت السوق صفقات خاصة على عدد من الشركات المدرجة بقيمة تجاوزت 223 مليون ريال، كان على رأس القائمة أسهم شركة الخليج للتدريب بقيمة 150 مليون ريال.
وبناء على مستجدات الجلسات السابقة -على المدى القصير– يلاحظ ارتداد ضعيف للمؤشر بالتزامن مع ضعف أحجام وقيم التداولات في سبيل إعادة اختبار منطقة الدعم السابقة 7020 نقطة.. فنياً، يستلزم لتأكيد عمليات الارتداد اختراق منطقة المقاومة المزدوجة 7029-7044 كإغلاق يومي، كما أن كسر مستوى الدعم المتداول عند 6952 نقطة يزيد من وتيرة التراجعات للبحث عن قاعدة سعرية يرتد من خلالها.
وعلى المدى المتوسط مازالت الانحناءات السلبية على مؤشر (MACD) هي السمة الغالبة، وإن كانت مؤشرات تدفق السيولة تسير باتجاه عرضي قصير، وهي بحاجة في نفس الوقت إلى اختراق فعلي لمنطقة المقاومة الشرسة 7077، كي يتسنى دخول حقيقي للسيولة الاستثمارية.
قطاع المصارف والخدمات المالية
لعب نظام الرهن العقاري دوراً بارزاً في ارتفاعات الأحد الماضي، قبل أن يقلص ارتفاعاته إلى 0.2% بعد أن بلغت 1.1%. فنياً، يسير القطاع ضمن نطاق أفقي ويواجه مقاومة أفقية عند 15482 يستلزم اختراقها كإغلاق أسبوعي للخروج من هذا النمط.
قطاع التأمين
فضلاً عن استحواذ القطاع على 23.7% من إجمالي السيولة المدارة في السوق، إلا أنه واجه صعوبة في اجتياز منطقة 1263، التي تحوّلت إلى مقاومة بعد أن كانت نقطة داعمة له، ما يؤكد توقعاتنا السابقة بدخول القطاع ضمن موجة تراجع عقب الارتفاعات المبالغة وتشكيله نموذج المثلث المتسع السلبي. فنياً، تظل نقطة 1196 أهم النقاط الداعمة للقطاع إن فشل في تخطي نقطة 1263 مجدداً.