ارتفع الذهب فوق مستوى 2000 دولار للأوقية في إغلاق تداولات يوم الجمعة مسجلا مكسبه الأسبوعي الثاني على التوالي متأرجحا مقابل ضعف الدولار بفعل رهانات على أن مجلس الاحتياطي الاتحادي (البنك المركزي الأميركي) انتهى من دورة رفع أسعار الفائدة. وارتفع السعر الفوري للذهب 0.5 بالمئة إلى 2001.97 دولار للأوقية بحلول الساعة 2:30 بعد الظهر. وارتفع أكثر من 1 % حتى الآن هذا الأسبوع. وجرت تسوية العقود الأميركية الآجلة للذهب مرتفعة 0.5 % عند 2003.00 دولارات. وانخفض مؤشر الدولار بنسبة 0.4 % ويتجه نحو الانخفاض الأسبوعي الثاني وسط توقعات متزايدة بأن بنك الاحتياطي الفيدرالي قد يبدأ في خفض أسعار الفائدة بحلول مايو من العام المقبل. وقال كومرتس بنك في مذكرة "في نهاية المطاف، كانت أحدث البيانات الاقتصادية مخيبة للآمال إلى حد ما". ويتوقع كومرتس بنك أن يتم تنفيذ أول خفض لسعر الفائدة في منتصف العام المقبل، وعندها فقط من المرجح أن يرتفع سعر الذهب بشكل دائم فوق 2000 دولار. يتوقع المتداولون على نطاق واسع أن يترك بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة دون تغيير في ديسمبر، في حين يتوقعون فرصة بنسبة 64 % تقريبًا للخفض في وقت مبكر من مايو، وفقًا لأداة فيدواتش من، سي ام إي. وقال بارت ميليك، رئيس استراتيجيات السلع في شركة تي دي للأوراق المالية: "لا نرى تحركًا كبيرًا للأعلى أو للأسفل على المدى القصير حتى العام المقبل، وأصبح من المؤكد أكثر أن البنك المركزي الأميركي مستعد لخفض أسعار الفائدة وربما بشكل كبير قبل أن نصل إلى هدف التضخم البالغ 2 %". ويؤدي انخفاض أسعار الفائدة إلى تقليل تكلفة الفرصة البديلة لحيازة الذهب الذي لا يدر فائدة. وربحت الفضة في المعاملات الفورية 2.7 بالمئة إلى أعلى مستوى في 12 أسبوعا عند 24.3 دولارا للأوقية. وصعد البلاتين 1.6 بالمئة إلى 930.61 دولارا، وصعد البلاديوم 2.2 بالمئة إلى 1068.83 دولارا للأوقية، وكلاهما يتجه لتحقيق ثاني مكسب أسبوعي له. وقالت نيها قريشي، كبيرة المحللين الفنيين والمشتقات لدى شركة أناند راثي للسلع والعملات: "يتجه الذهب لتحقيق مكاسب أسبوعية ثانية بسبب ضعف الدولار الأميركي، مع توقع سياسة نقدية أكثر تيسيرًا في العام المقبل. ويقل سعر السبائك قليلاً عن 2000 دولار للأوقية، مستفيدًا من فرصة بنسبة 30 % لخفض بنك الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بحلول مارس. هذا، جنبًا إلى جنب مع إن ضعف الدولار يعزز جاذبية الذهب". وقالت قريشي إنه على الرسم البياني اليومي، شكل عقد الذهب لشهر ديسمبر نموذج شمعة المطرقة المقلوبة متبوعًا بنموذج دوجي مما يشير إلى الاتجاه الهبوطي في السوق ويتم تداوله فوق المتوسط المتحرك الأسي لمدة 50 يومًا و100 يوم. وقال محللو موقع انفيستنق دوت كوم، ارتفعت أسعار الذهب دون أعلى مستوياتها الرئيسة مباشرة يوم الجمعة، حيث أدت عطلة السوق الأميركية إلى إشارات تداول ضئيلة، مع تحول التركيز الآن إلى قراءات النشاط التجاري القادمة للحصول على مزيد من الإشارات حول أكبر اقتصاد في العالم. ولا يزال المعدن الأصفر يتجه نحو تحقيق مكاسب للأسبوع الثاني على التوالي، وسط اقتناع متزايد بأن بنك الاحتياطي الفيدرالي قد انتهى من رفع أسعار الفائدة. كما ظل على مرأى من مستوى 2000 دولار للأوقية المرغوب فيه، والذي اخترقه في وقت سابق من الأسبوع. لكن الذهب فشل في الحفاظ على مستواه بعد أن أثارت بيانات سوق العمل القوية والإشارات المتشددة من بنك الاحتياطي الفيدرالي الشكوك حول الموعد الذي يخطط فيه البنك المركزي لبدء خفض أسعار الفائدة. وشهد الذهب مكاسب حادة في وقت سابق من شهر نوفمبر حيث راهنت الأسواق على أن بنك الاحتياطي الفيدرالي لن يرفع أسعار الفائدة أكثر من ذلك. ولكن بالنظر إلى أن البنك المركزي لا يزال يكرر توقعاته الأعلى على المدى الطويل بشأن أسعار الفائدة، فإن المكاسب المستقبلية في المعدن الأصفر ظلت موضع شك. وتنتظر الأسواق الآن بيانات مؤشر مديري المشتريات الأميركي، ومن المتوقع أن تظهر القراءات ضعفًا مستمرًا في النشاط التجاري، حيث يهدأ أكبر اقتصاد في العالم في ظل أسعار الفائدة المرتفعة والتضخم الثابت، وأي علامات ضعف في الاقتصاد الأميركي تمنح بنك الاحتياطي الفيدرالي مساحة محدودة للحفاظ على أسعار الفائدة مرتفعة، كما تزيد من فرص خفض سعر الفائدة مبكرًا. وتشير قراءات مؤشر مديري المشتريات الضعيفة من منطقة اليورو واليابان أيضًا إلى ضعف الاتجاهات الاقتصادية في جميع أنحاء العالم، والتي بدورها يمكن أن تدعم الطلب على الذهب كملاذ آمن. لكن التوقعات بالنسبة للمعدن الأصفر لا تزال غير مؤكدة، بالنظر إلى أن معظم البنوك المركزية العالمية أشارت إلى أنها ستبقي أسعار الفائدة أعلى لفترة أطول. ويؤدي ارتفاع أسعار الفائدة إلى رفع تكلفة الفرصة البديلة للاستثمار في السبائك. ومع ذلك، تم تداول المعدن الأصفر بنحو 10 % هذا العام، بعد أن استفاد من بعض الطلب على الملاذ الآمن. وقال بولوك موندال محلل السلع لدى انفيستنق دوت كوم، يكافح الذهب للحفاظ على مركزه فوق 2000 دولار وسط مرونة سوق العمل في الولاياتالمتحدة. وقال تعثرت محاولة الذهب للبقاء فوق مستوى 2000 دولار، حيث ظلت أحجام التداول ضعيفة بسبب عطلة عيد الشكر. وأظهر المعدن الثمين، الذي غالبًا ما يتم البحث عنه كملاذ آمن، ارتفاعًا قصيرًا في التعاملات المبكرة يوم الجمعة لكنه واجه تحديات في الحفاظ على المكاسب فوق هذه العتبة النفسية. ويأتي عدم قدرة المعدن على الصمود على خلفية ارتفاع الدولار، والذي اكتسب قوة بعد بيانات مطالبات البطالة غير المتوقعة التي صدرت يوم الأربعاء. وتشير هذه الأرقام إلى أن سوق العمل في الولاياتالمتحدة أكثر قوة مما كان متوقعا، مما يقلل من جاذبية الذهب كوسيلة للتحوط ضد عدم اليقين الاقتصادي. ويدرس المستثمرون أيضًا تأثير التطورات الجيوسياسية الأخيرة. ويعتبر وقف إطلاق النار الذي كان له دور فعال في تسهيل المساعدات وتبادل الأسرى بمثابة خطوة دبلوماسية مهمة. ومع ذلك، فقد ترك الدور التقليدي للذهب كأصل ملاذ آمن في طي النسيان إلى حد ما. ويواجه المعدن الآن مقاومة بالقرب من مستوى 2010 دولارات، مع وجود دعم عند 1985 دولارًا. وتتميز مستويات الدعم الإضافية بالمتوسط المتحرك البسيط لمدة 200 يوم والمستوى الحرج البالغ 1937 دولارًا، والذي يراقبه المتداولون عن كثب بحثًا عن التحولات المحتملة في الزخم. ومن بين المعادن الصناعية، لم تتحرك أسعار النحاس إلا قليلاً يوم الجمعة، لكنها تستعد للأسبوع الإيجابي الثاني بعد إشارات إيجابية على الطلب الصيني وتوقعات بتشدد الأسواق. واستقرت العقود الآجلة للنحاس التي تنتهي صلاحيتها في ديسمبر عند 3.7732 دولار للرطل، وارتفعت بنسبة 1 % هذا الأسبوع، لتواصل قفزتها بنسبة 4.1 % عن الأسبوع السابق. وشوهدت الصين -أكبر مستورد للنحاس في العالم- تستعد لمزيد من إجراءات التحفيز لقطاعها العقاري، وهو المحرك الرئيس للطلب على النحاس في البلاد. وعززت هذه الخطوة الآمال في أن يتجنب القطاع انهيارًا أوسع نطاقًا ويساعد في تحفيز الطلب على النحاس في الأشهر المقبلة. وعلى جبهة العرض، كانت الإضرابات الكبرى في المناجم في بنما وبيرو بمثابة إعلان عن أسواق أكثر تشددا. وأعلنت شركة بي2 الكندية للذهب، عن نتائج الحفر الاستكشافي من حملة الحفر الأولى في منطقة باك ريفر جولد في نونافوت، في الشمال الشرقي لكندا. كما قدمت أيضًا تحديثًا حول أعمال البناء والتعدين في مشروع غوس. ووافقت شركة بي2 الكندية للذهب على ميزانية استكشاف بقيمة 20 مليون دولار للفترة المتبقية من عام 2023 في الربع الثاني من عام 2023 لاستكمال نحو 25000 متر من الحفر في منطقة باك ريفر جولد. وهذا أعلى بكثير من نفقات الاستكشاف السنوية السابقة. واعتبارًا من أكتوبر 2023، تم حفر 23605 مترًا في 77 حفرة في منطقة باك ريفر جولد، وتم الحصول على نتائج 42 من أصل 77 حفرة. وأكملت الشركة حفر 17,595 مترًا في 51 حفرة في مشروع غوس حتى نهاية أكتوبر 2023، مع تلقي نتائج الفحص من 16 حفرة من أصل 51 حفرة، أكملت أيضًا 6010 مترًا من الحفر في 26 حفرة حفر في مشروع جورج. ومنذ نهاية أكتوبر، تم التخطيط لاستكمال 17 حفرة أخرى في مستودع أومولت في عام 2023. وتسير أعمال بناء مشروع غوس على المسار الصحيح، ومن المقرر أن يتم صب الذهب الأول في الربع الأول من عام 2025. وفي مستودع أومولت، تجري أعمال التطوير تحت الأرض، ويجري العمل على التعدين المفتوح في إيكو بت. وفي 13 فبراير 2023، وقعت الشركة صفقة بقيمة 1.1 مليار دولار كندي (820 مليون دولار أميركي) للاستحواذ على شركة سابينا للذهب والفضة كورب. وبهذه الصفقة، أضافت شركة بي2 للذهب أول أصول التعدين الخاصة بها في كندا وحصلت على الملكية الكاملة لمنطقة باك ريفر جولد التابعة لشركة سابينا، بما في ذلك خمس مطالبات معدنية تمتد على مسافة 80 ألف متر. ومن بين هذه المشاريع، كان مشروع غوس هو الأكثر تقدمًا، والمسموح به بالكامل، والجاهز للبناء، وقد تم التخلص من المخاطر من خلال البنية التحتية الكبيرة. وتعتزم شركة بي2 للذهب زيادة الإنتاج في السنوات الخمس الأولى من عمر المنجم من خلال تسريع تطوير المنجم تحت الأرض في مشروع غوس. وستعمل هذه الصفقة على تعزيز التنويع التشغيلي والجغرافي من خلال الجمع بين قاعدة الإنتاج المستقرة لشركة بي2 للذهب وأصول تطوير متقدمة وعالية الجودة في منطقة تعدين من المستوى الأول. وأعلنت الشركة عن أرباح معدلة للسهم الواحد قدرها 7 سنتات للربع الثاني من عام 2023. وسجلت الشركة ربحية السهم المعدلة البالغة 4 سنتات في الربع السابق. وحققت إيرادات بلغت 471 مليون دولار في الربع الثاني من عام 2022 مقارنة بإيرادات الربع السابق البالغة 382 مليون دولار. وقد نتج الاتجاه الصعودي عن زيادة بنسبة 5.8 % في متوسط أسعار الذهب المحققة وارتفاع بنسبة 16.5 % في أوقية الذهب المبيعة.
